La directora financiera de Microsoft, Amy Hood, ha pedido a los empleados que se mantengan enfocados a medida que se montan las preguntas sobre la sostenibilidad a largo plazo del gasto de infraestructura de IA.
en una nota interna obtenida por información insider de negocios , Hood reafirmó la estrategia de Microsoft de expandir los servicios de IA y la nube mientras navegaba por un paisaje competitivo en rápida evolución. Hood escribió (lea el memorando completo al final):
“Ha habido muchas noticias relacionadas con la IA esta semana, pero nuestro enfoque es claro: entregar soluciones de IA del mundo real al tiempo que al mismo tiempo escala globalmente nuestras La infraestructura de la nube y la IA para apoyar a nuestros socios y clientes a medida que adoptan, construyen y crecen también. Como empresa, seguimos firmes en las prioridades que se requieren para cumplir con esa promesa de producto: seguridad, calidad e innovación de IA. Gracias por su enfoque mientras trabajamos juntos para nuestros clientes que dependen de nosotros”.-space.jpg”>
Su mensaje llega en un momento en que el sector de IA está experimentando cambios importantes. Deepseek, una startup de IA china, ha introducido su modelo de razonamiento R1 AI altamente eficiente que desafía el enfoque convencional de costo pesado para el enfoque de costo convencional de los costos para Desarrollo de inteligencia.
Mientras tanto, Operai, SoftBank y Oracle están avanzando con Stargate, un proyecto de infraestructura de AI de $ 500 mil millones diseñado para crear una alternativa al ecosistema en la nube de Microsoft.
Despliegue a medida que Microsoft continúa su agresiva expansión de IA, y la compañía planea gastar $ 80 mil millones en centros de datos habilitados para AI en el año fiscal 2025. Sin embargo, las preocupaciones de los inversores y las alianzas de IA cambiantes están planteando preguntas sobre si tales gastos a gran escala generarán rendimientos sostenibles.
Estrategia de inversión de IA de Microsoft bajo presión
Microsoft ha jugado un papel central en el desarrollo de la infraestructura de IA, en gran parte a través de su larga asociación con OpenAI. La compañía ha invertido cerca de $ 14 mil millones en OpenAI, asegurando acceso exclusivo a sus modelos a través de Azure. Sin embargo, la participación de OpenAI en la iniciativa Stargate sugiere que se está moviendo hacia una mayor independencia de la infraestructura.
El proyecto Stargate tiene como objetivo establecer centros informáticos de IA independientes, reduciendo la dependencia de los servicios en la nube de Microsoft. Satya Nadella ha minimizado las preocupaciones sobre la diversificación de Openai, manteniendo que Azure sigue siendo una parte clave de la infraestructura de OpenAi.
Sin embargo, los observadores de la industria ven las asociaciones en expansión de OpenAI como una señal de que el dominio de Microsoft en AI Hosting podría debilitarse con el tiempo. <
Deepseek desafía el modelo de IA tradicional
mientras que Microsoft y OpenAI se centran en la infraestructura a gran escala, Deepseek ha surgido con un enfoque diferente. El modelo DeepSeek R1 de la startup ha demostrado ser capaz de competir con los modelos de OpenAI mientras usa significativamente menos recursos.
Esta eficiencia ha llevado a especular que las compañías de IA ya no necesitan depender de una infraestructura costosa y pesada para lograr Resultados de alto rendimiento.
Reconociendo el potencial de Deepseek, Microsoft ha agregado Deepseek R1 a su Foundry Azure Ai, proporcionando a los clientes modelos de IA alternativos junto con las ofertas de Openai. Sin embargo, el ascenso de Deepseek no ha llegado sin controversia. La Marina de los Estados Unidos recientemente prohibió el uso de AI de Deepseek sobre las preocupaciones de seguridad nacional, y los reguladores italianos están investigando a la compañía sobre posibles violaciones de privacidad de datos.
Además, OpenAi ha lanzado una revisión interna para determinar si Deepseek puede haber tenido accedió incorrectamente sus datos de capacitación durante el desarrollo de sus modelos. Si se demuestra, esto podría generar más preocupaciones éticas y legales sobre las prácticas de desarrollo de la IA.
reacciones de los inversores y la incertidumbre del mercado
El último informe de ganancias de Microsoft refleja tanto la promesa e incertidumbre de su expansión de IA. La compañía informó un aumento del 12% en los ingresos a $ 69.6 mil millones, con su división en la nube que contribuyó con $ 40.9 mil millones, un aumento de 21% año tras año. Los servicios de IA representaron 13 puntos porcentuales del crecimiento del 31% de Azure, pero los servicios en la nube no AI no alcanzaron las expectativas.
A pesar de estos números, la reacción del mercado fue mixta. Las acciones de Microsoft cayeron después del informe de ganancias, destacando las preocupaciones de los inversores sobre la sostenibilidad de sus inversiones de IA. A medida que la competencia de IA se intensifica y se intensifica, quedan preguntas sobre si la estrategia de infraestructura pesada de Microsoft generará rentabilidad a largo plazo.
Agregar más presión, la inversión de $ 25 mil millones de SoftBank en OpenAI señala un cambio estratégico en la financiación de la IA. Este movimiento, separado de la iniciativa Stargate, proporciona a OpenAI capital adicional, lo que potencialmente le permite desarrollar modelos sin depender únicamente de los recursos de Microsoft. Como resultado, OpenAi podría distanciarse aún más de Azure, remodelando el equilibrio competitivo en los servicios en la nube de IA.
desafíos políticos y regulatorios
Microsoft y sus competidores También se enfrentan al creciente escrutinio regulatorio. La seguridad de la IA se ha convertido en una prioridad para los gobiernos, como se ve con la prohibición de la Marina de los EE. UU. De Deepseek AI, citando preocupaciones sobre posibles amenazas cibernéticas. Además, la investigación de privacidad de datos de Italia sobre Deepseek plantea preguntas más amplias sobre el cumplimiento de las regulaciones europeas.
Mientras tanto, la iniciativa Stargate de OpenAI ha entrado en el centro de atención política. El ex presidente Donald Trump defendió públicamente el proyecto en medio del escepticismo de Tesla y el CEO de XAI, Elon Musk.
Trump descartó las preocupaciones de Musk sobre la viabilidad financiera del proyecto, diciendo que la oposición de Musk estaba motivada por cuestiones personales. Musk había criticado previamente la estructura de financiación de Stargate, publicando en X, “SoftBank tiene mucho $ 10B asegurado. Tengo eso sobre la buena autoridad.”El CEO de Openai, Sam Altman, refutó rápidamente este reclamo, respondiendo:”Morral, como seguramente sabes. ¿Quieres venir a visitar el primer sitio que ya está en marcha?”
Microsoft’s Estrategia de IA a largo plazo
Mientras que OpenAi y Deepseek continúan haciendo olas, Microsoft parece comprometido con su estrategia de nube AI. La compañía ha estado diversificando sus inversiones de inteligencia artificial, respaldando a compañías como la IA antrópica y Mistral para protegerse contra cualquier cambio potencial en su asociación Operai.
Al mismo tiempo, la decisión de Microsoft de integrar Deepseek R1 en Azure Ai Foundry sugiere una voluntad de adoptar una amplia variedad de modelos de IA, posicionando a Azure como un ecosistema más abierto para la implementación de IA.
Este movimiento podría ayudar a Microsoft a mitigar los riesgos de la diversificación de infraestructura de Openii mientras aún amplía su papel en los servicios de IA.
La nota completa de Amy Hood a los empleados de Microsoft:
“equipo,
Esta tarde, anunciamos nuestros resultados financieros del segundo trimestre. Criamos ingresos en un 12% a $ 69.6 mil millones, ingresos operativos en un 17% a $ 31.7 mil millones, y las ganancias por acción en un 10% a $ 3.23.
Nuestros resultados excedieron nuestra perspectiva Q2 dada a Wall Street. Nuestro ingreso de Microsoft Cloud fue de $ 40.9 mil millones, un 21% más año tras año. Nuestros resultados reflejan una fuerte demanda de los clientes a medida que continuamos creando capacidades de vanguardia que impulsan el valor real y el impacto medible para nuestros clientes.
Este trimestre, nuestro negocio de IA ha superado una tasa anual de ingresos de $ 13 mil millones, un 175% más año tras año. Los aspectos más destacados de nuestro negocio comercial, que crecieron 17%, están a continuación: las reservas comerciales estaban significativamente por delante de las expectativas y aumentaron 67% y 75% en moneda constante. El rendimiento superior fue impulsado principalmente por los compromisos de Azure de nuestro socio, OpenAI y una fuerte ejecución a través de nuestras mociones de ventas de anualidades básicas.
Azure y otros ingresos por servicios en la nube crecieron un 31%, aterrizando en el extremo inferior de nuestras expectativas. Esto incluye 13 puntos de crecimiento de AI Services, que excedieron las expectativas. El crecimiento en los servicios no AI se produjo ligeramente por debajo de nuestras expectativas, influenciado por algunos desafíos de ejecución a corto plazo.
Microsoft 365 Los ingresos comerciales en la nube crecieron un 16%, ligeramente por delante de las expectativas, impulsadas por nuestra suite E5 y M365 Copiloto. Copilot M365 ha visto un crecimiento en la adopción, expansión y uso.
Dynamics 365 Los ingresos crecieron un 19% impulsado por el crecimiento en todas las cargas de trabajo. Investificamos $ 22.6 mil millones en gastos de capital a medida que invertimos contra los cortos y largos Señales de demanda a término para nuestra Cloud de Microsoft que incluye carga de trabajo de IA. En nuestro negocio de consumo, los ingresos crecieron un 2%, lo cual fue mejor de lo esperado. A medida que trabajamos para acelerar el crecimiento en nuestro negocio de los consumidores, seguimos enfocados en ofrecer experiencias del consumidor que deleitan y ganan lealtad al usuario.
A continuación se presentan puntos clave de nuestros negocios de consumo: los ingresos por publicidad de búsqueda y noticias EXC crecieron un 21%, por encima de las expectativas, con la expansión de la tasa y el crecimiento continuo del volumen de Edge y Bing. Los ingresos de Windows OEM y dispositivos crecieron un 4% , antes de nuestras expectativas, impulsado por el inventario comercial de PC se desarrolla antes de Windows 10 EOS, así como la incertidumbre en torno a las tarifas.
Los ingresos de los juegos disminuyeron un 7%, principalmente impulsados por el hardware. Los ingresos por contenido y servicios de Xbox aumentaron un 2%, antes de las expectativas, impulsados por un mejor rendimiento en el contenido de Blizzard y Activision, incluido Call of Duty.
Los ingresos de LinkedIn crecieron un 9%, lo que refleja el crecimiento en todas las líneas de negocios. Sin embargo, la debilidad continua en el mercado de contratación en verticales clave impactó negativamente el crecimiento en el negocio de soluciones de talento.
Como recordatorio, nuestras acciones cotizan no solo en nuestros resultados, sino también en nuestras perspectivas para el próximo trimestre y más allá. Los inversores escuchan nuestra llamada de ganancias para obtener información más profunda sobre estos indicadores, y yo también lo alentaría a escuchar, ya que ofrece un contexto útil para ayudar a alinear nuestros esfuerzos para conducir hacia nuestras prioridades y compromisos.
Puede unirse a la llamada en vivo hoy a las 2:30 pm de la hora del Pacífico, escuchar a pedido o leer la transcripción en el sitio web de Relaciones de Inversores. Hubo muchas noticias relacionadas con la IA esta semana, pero Nuestro enfoque es claro: entregar soluciones de IA del mundo real al tiempo que aumenta a nivel mundial nuestra infraestructura de nubes e IA para apoyar a nuestros socios y clientes a medida que adoptan, construyen y crecen también.
Como empresa, seguimos firmes en las prioridades que se requieren para cumplir con esa promesa de producto: seguridad, calidad e innovación de IA. Gracias por su enfoque mientras trabajamos juntos para nuestros clientes que confían en nosotros. Con agradecimiento y gratitud,
amy”
